After an eccentric billionaire creates a drug called INOC which stops the aging process effectively eliminating death itself, the future of a world where death no longer exists is seen. Through a seemingly harmless children's toy, the story of the fate of mankind is told while also revealing an elusive truth to its unknowing spectator.

 黎耀輝（梁朝偉）與何寶榮（張國榮）是一對同性戀人，為了有新的開始，他們懷著美麗的夢想（去看南美洲大瀑布）離開香港來到阿根廷，卻在布宜諾斯艾利斯迷了路。黎耀輝想安下心來過日子，無奈何寶榮于夜夜笙歌中放縱著自己的生命，以期找尋更多的刺激，只當黎耀輝是他受傷后的港灣，兩人分歧 、爭吵越來越多，心的距離越來越遠。黎耀輝明白過去的日子不可能再復返時，決定離開何寶榮，而正是在他離開后，絕望的意味（對黎耀輝的愛）才在何寶榮的腦海中完整地浮現(xiàn)。

講述三位好友跨越幾十年的友情。

　　在順化的陶瓷馬賽克工藝世家中，心愛的長孫離奇死亡，使梅比奇求助于「靈貓」復活孫子，沒想到惡鬼也隨之而來，開始發(fā)生一連串噩夢般的神秘事件…。